面对中国期货市场逐步迈向全球大宗商品重要定价中心，并不断推动大宗商品领域财富管理市场的发展，申万宏源证券期货IB业务，凭借成熟的制度建设，先进的系统建设，以及完善的咨讯服务体系、培训推广体系、营销激励服务体系，业务处于市场、行业领先水平。
      申万宏源证券期货IB业务从2018年初14.87亿客户权益规模起步，连续4年规模获得得正增长，2022年3月末日均权益规模已达39亿元，业务规模翻了2.6倍，IB业务净收入逐年增长。公司持续聚焦重点分支机构、重点板块、重点客户，深化业务转型，加大期货IB业务机构客户开发，不断做大资产规模，推动公司期货IB业务高质量快速发展。
一、IB业务开展情况
       2007年4月20日证监会发布了《证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法》，2007年6月，我司董事会表决方式同意公司开展期货中间介绍业务。2010年随着股指期货的登场，根据证监会和上海监管局的有关规定，我司成为全国首批获得无异议函的券商之一。
       2015年 1月15日,根据中国证监会证监许可【2015】95号核准批复发文，申银万国证券与宏源证券合并，申万宏源证券及子公司申万宏源西部证券承接了原两家证券公司为期货公司提供中间介绍业务的资格，并实行业务一体化管理，申万宏源证券期货IB业务由逐步融合并稳步推进发展。
1、成熟完善的制度流程建设。
随着业务的落地，期货IB投资者保护机制等制度流程不断完善，投资者适当性制度的实施，完善的制度体系成为保护客户、业务健康发展的保障。我司制定了《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务管理办法》、《申万宏源证券有限公司、申银万国期货有限公司期货中间介绍业务联合实施办法》、《申万宏源证券有限公司、宏源期货有限公司期货中间介绍业务联合实施办法》、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务合规与风险管理办法》、《申万宏源证券有限公司分支机构分支机构期货中间介绍业务资格管理指引》、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务（适用于申万期货）实施细则》（2018年修订）、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务（适用于宏源期货）实施细则》（2018年修订）、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务合规检查实施细则》、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务内部控制制度》、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务内部控制制度分支机构实施细则》、《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务突发事件应急预案》11项制度，并及时更新IB业务操作手册。
2、先进的交易系统建设。
       目前公司交易柜台与期货公司已与实现互联互通，为期货IB客户提供极速交易体验。期货公司高起点建立快捷的通讯网络和高性能的交易服务器，拥有多套次用系统，满足不同客户的差异化需求。如上期技术综合交易平台第三中心、上期综合交易平台第四中心(快速交易系统)、上海与郑州易胜系统飞创XSPEED系统、中金所飞马系统、FIX  DMA系统。其中上期CTP快速交易系统与中金所飞马系统，采用最为先进的高速网络设备、网卡以及高性能的服务器建设完成，支持上期所品种交易、中金所品种交易，可供高端客户程序化交易使用。
       期货公司同时还拥有澎博、文化等行情系统以及澎博闪电手、文华一键通、上海快期、易盛、掌上财富手机行情交易、证券期货套利、飞马、综合交易平台（CTP）、X-Speed等交易系统，交易开拓者、MultiCharts、文华等程序化交易软件，多线路连接交易所，可为客户提供全面、快速、准确的交易信息，确保交易畅通无阻。
3、完善的咨讯服务体系。
       以申万期货、宏源期货两家期货公司研究所为依托，与外部资讯机构相衔接，完善期货IB业务咨讯内容提供，建立期货IB业务资讯服务多层次、全方位能力，实现期货IB业务系列资讯资料即时推送。①是加强线上资讯推送，公司大赢家APP上每早及时推送《期货日参》短视频资讯；②是按分公司建立微信群，每日发送“早间评论”、“每日收盘评论”、“周度观点”、实时资讯，做好IB业务咨讯服务③是创设期货IB业务邮箱服务组，做好期货IB专员为主体的分支机构业务骨干的每日期货资讯推送；④是设置期货IB业务qq业务服务群，强化总部与分公司、营业部沟通力度，确保分支机构业务开展的基础资讯保障，完善分支机构资讯服务能力。
4、完善的期货IB业务培训推广体系。
①每年初，推出年度员工培训推广计划、方案：依托两家期货公司，以集中现场培训、带教培训、视频培训等多种形式，拟定详细培训推广方案，提升员工业务能力，满足客户服务需求；
②组织重点分公司期货IB培训宣讲推广会。设计专项课程，组织重点分公司分支机构负责人、部门经理，骨干员工集中现场培训。抓住业务风口，聚焦重点板块品种，立足机构客户开发，满足证券公司客户需求，做好培训宣传推广，促进业务发展；
③组织年度集中专场培训。每年安排期货公司组织分支机构IB业务负责人年度集中专场培训，加强重点业务培训，加强成功经验分享，奖励先进。
④定期举办IB业务带教培训。加强推进IB业务带教培训工作，加强对IB专员的专业能力培养，强化专业知识考核，将带教培训工作贯穿全年。
⑤结合营业部不同类型员工，设计差异化培训课程，推进分支机构业务培训；
⑥选取优秀营业部进行经验分享，帮助空白营业部分析市场竞争情况，指导业务突破；全年不定期对证券分支机构期货IB专员，营销骨干、投资顾问进行视频业务培训。
5、完备的营销激励服务体系。
①公司从业务层面，将期货IB业务纳入主体证券经纪业务收入，将期货IB业务与其他几项衍生品经纪业务定位为代理买卖收入的有力补充，为公司财富管理业务转型、业务国际化布局的代表性业务，加大期货IB考核力度。
②在分支机构年度考核中，将期货IB等创新业务开户、收入、当年新增业务收入等指标给予营销奖励。
③期货公司联动，制定《全日制营销人员期货中间介绍业务展业的相关规定》，《申万宏源证券有限公司期货中间介绍业务客户开发关系管理操作规程》》鼓励营业部员工获取资格、开展期货IB业务。
④加大分支机构协同营销服务力度。一是整合资源，推进就近服务。证券营业部在期货客户维护、营销支持、培训等方面均可寻求就近期货营业部的服务支持；二是大力推进期货公司专员派驻工作。在证券公司重点地区，期货公司将通过专员派驻的形式提供人员服务支持。
二、IB业务经营业绩
       从申万宏源证券期货IB业务筹备开始，通过15年的努力与发展，特别是近几年，公司持续聚焦重点分支机构、重点板块、重点客户，深化转型，加大期货IB业务机构客户开发，做大资产规模，推动IB业务高质量发展。
       目前申万宏源证券有期货IB业务资格网点家291，网点覆盖率达90%；全司通过期货从业考试资格人员约1500人，有期货执业资格1140人。公司有期货IB客户约5万户，期货IB业务客户总权益位居行业前列，同比增长57%，2021年末比2019年末增长133%；其中公司机构业务发展迅速，占比不断增长，2022年3月达57%。
       从净收入来看，2020年、2021年连续两年，公司期货IB净收入环比增长36.43%、36.13%；
1、持续做好重点营业部服务，进行业务重点辅导、重点推进。以客户为导向，积极拜访重点客户，特别是权益在500万以上的客户；根据市场变化情况，实时确定重点品种进行重点推广。从2022年一季度数据来看，前50名营业部，收入占比65%，客户权益占比达80%。
2、深化业务转型。推动期货IB业务由通道业务，向财富管理、风险管理转型，实现期货IB业务人才下沉、专业下沉、机构客户下沉，为期货IB业务未来发展夯实基础。持续强化员工专业基础能力，特别是强化以期货衍生品为核心的金融专业工具运用能力，不断提升财富管理条线的期货衍生品客户运营与服务水平，这是财富管理业务转型的基础。在强化员工专业基础能力上，加强分支机构研究、甚至生产优质期货衍生品财富管理产品能力，与服务当地实体经济相结合，加强期货衍生品财富管理产品的下沉，落地，不断提升条分支机构客户依托期货衍生品，实现客户资产配置、增值保值的目的。
3、深耕机构客户，优化客户结构，实现IB业务高质量发展。加强分支机构与期货公司开展私募机构的联合营销，加强特法客户引入；发挥分支机构属地产业优势、上市公司客户优势，引入产业客户；发挥公司系统技术优势，引入量化、程序化交易客户。
       与头部私募机构深度绑定合作，为客户提供资产配置服务；同时挖掘与公募基金、非银行金融机构、特别是银行理财子合作空间，抓取国债质押业务机会，多元开发金融机构客户。
       践行金融服务企业实体经济责任，通过IB业务与各地区产业客户建立服务关系，发挥衍生品市场保值、避险功能，帮助企业实现稳健经营和更好、更快发展。
       以量化、程序化交易服务为突破口，发挥专业优势，瞄准产品化业务，持续加大对期货公司非交易性业务推广，丰富期货与分支机构的业务合作模式，实现期货IB创新发展,提高期货创新业务在IB业务收入中的占比。
三、        IB业务服务特色
1、持续强化员工内部培训，为客户提供专业服务
       为了加强公司员工对于期货业务的了解，提升客户服务体验，公司通过“申万宏源大讲堂”以及“融进学堂”等内部培训平台，定期开展期货业务培训，通过与期货公司协同，结合公司客户实际需求，设置培训课程，围绕期货市场热点、新业务机会及期货行业动态开展全方位培训。
       此外，公司推动各证券分公司与期货公司建立微信及QQ业务交流群，通过定期发布研究咨询及业务机会，加强期货业务常态化推广。同时，公司与期货公司通过开展集中培训以及带教培训，以教促学，通过现场授课及联合拜访相结合的模式，以业务案例、营销技巧为培训重点，从而提升参训学员期货业务开发能力及服务能力，并以点带面，由参训学员通过转培训覆盖分支机构全体员工，从而打造了一支专业的期货业务营销服务团队。
2、加强证期协同，推广驻点服务
       公司加强与期货公司业务协同，通过期货公司派驻期货服务专员至重点证券分公司，进一步促进公司内部资源整合及期货业务发展。派驻期货服务专员充分发挥自己的专业和区位优势，通过加强对于辖区分支机构内、外部培训，协同联合拜访目标客户，从而推动分支机构期货业务高质量发展，提升业务服务质量及效率。公司自开展期货驻点服务以来，业务规模增长显著。
3、开展形式多样投资者教育活动，提升品牌影响力
       公司根据分支机构客户需求，结合市场热点品种和分支机构股票业务培训，开展面向客户的线上或线下投资者沙龙，借以推广期货期权品种，从而提高客户交易期货、期权参与度。
       同时充分利用期货交易所办会费用支持，结合分支机构地方产业特色，协助分支机构组织面向机构客户的投资者报告会，通过会议营销的方式加大对于目标客户的营销以及服务。2021年公司共计开展线上线下培训227场，参训人次超过16500人次，公司品牌影响力不断提升。
4、坚持服务实体经济，为产业客户提供综合金融服务
       公司始终以服务实体经济为己任，通过期货套期保值业务、场外期权业务、融资业务等为产业客户提供一站式综合金融服务。公司按区域筛选并汇总了重点产业客户及上市公司名录，并下发至各分支机构，协同期货公司集中精力攻坚辖区内重点目标客户。对于产业客户，公司会根据客户需求，联合公司FICC、融资部门以及期货公司联合拜访客户，以解决客户经营过程中遇到的痛点为目标，设计业务解决方案。
       公司先后为宝钢集团、正泰电器、新凤鸣、牧原股份等上市公司提供综合服务方案，助力企业从容应对大宗商品价格波动风险，提供的方案得到了客户的一致好评，践行了金融服务实体经济的宗旨。2021年公司期货业务机构客户占比迅速提升，从2020年的20%快速提升至50%。
5、坚持以客户需求为导向，为客户提供多元资产配置
       公司以客户需求为导向，根据客户投资者适当性分级及投资风险偏好，为客户推荐适合的金融产品，在提供多元资产配置的同时努力为客户实现财产的保值与增值。公司先后与汇添富、华夏、海富通等公募机构以及明汯、灵均、幻方、九坤、黑翼、千象等头部私募机构开展深度合作，在丰富了公司产品货架的同时，也为客户资产配置提供了更多优质选择，从而实现了公司期货业务提升和客户服务体验升级双赢的良性格局。