股指期权套利策略报告

陈彤

    期权套利是一个较为复杂的策略，牵涉到同时买入不同认购期权、认沽期权、期货以及现货来构建一个无风险的组合，赚取其中的价差。在国外，随着套利机构的增加，自动化交易系统的成熟，套利的机会和空间已经较少，而仅有做市商和专业的交易员才有资源去执行期权套利的策略。但是在我国，期权是个全新的事物，报价的不成熟导致大量套利机会的存在。